黄金一向是被看做投资的安全港。但是近来由于中国经济数据疲软以及欧债危机再度升温，市场担忧情绪重燃，黄金再次回落。欧债危机压制持续，美联储QE3推出尚无时间表，因此，黄金中期难改振荡下行。今年黄金市场的持续火爆也带火了挂钩黄金的银行理财产品。比如，去年购买某银行发行的一款黄金挂钩理财产品，产品为1年期保本浮动收益型产品，产品认购规模为5亿元，到期收益与上海黄金交易所9995黄金价格挂钩。可是一年到期后，顾客发现自己只获得了2.5%的年化收益率。“金价不是一直在涨吗，自己为何只拿到了少部分的收益呢？银行的理财产品设计究竟合不合理。”
随着金价持续上涨，不少投资者除了投资实物黄金和纸黄金外，还将银行推出的黄金题材理财产品看成“香饽饽”。银行在销售此类理财产品时，会设定一个较高的收益，吸引投资者购买，不过，这类产品的设计较为复杂，往往跟一定的标的物和特定一段时间的走势或定位挂钩，其收益决定于产品挂钩标的物的表现。
这类理财产品的最大特点是，根据市场走势设定一个涨跌区间 ，达到一定幅度标准，才能实现收益。今年黄金涨幅这么大，不少黄金理财产品收益不可能这么高，因为突破了黄金涨幅限制，有的黄金理财产品可能零收益。需要注意的是，由于各款理财产品的设计结构不同，取得最高收益的条件也不尽相同。换言之，就算金价上涨，挂钩黄金的理财产品也未必会取得最高收益。
这类挂钩黄金的结构性产品收益主要取决于两个方面，一个是标的物，也就是黄金的市场走向；另一个就是产品的设计结构。
随着看跌型黄金理财产品推出，多年的单边市场变成了双边市场。投资者不仅可以从上涨中获取收益，也可能从下跌中取得收益。曾经投资者都希望金价上涨，而现在，有一部分人不希望涨，并从下跌中赚钱。
一般而言，黄金类银行理财产品其设计的收益结构大致可分为看涨型、看跌型以及区间型等等。所以投资者在投资时，要仔细读懂产品说明书，根据自己对金价走势的判断来选择适合自己的黄金类银行理财产品。
如果黄金价格上涨，看涨型产品将会受益，看跌型产品则将遭受损失。而现在黄金类银行理财产品中最常见的设计收益结构是区间型黄金理财产品，也未必能在金价大幅上涨时带来较高收益。
投资者要想通过国内黄金理财产品收到较高的收益，则必须对国际金价趋势波动有一个较为精准的判断，而国际金价受政策、美元汇率、石油价格、货币流量等因素影响较大。需要投资者具有相当的投资经验，可以对市场情况作出审时度势的判断。不仅如此还要关注贵金属市场的价格走势。
另外，值得注意的是，挂钩黄金的银行理财产品一般都设置了封顶的收益率，所以并不是金价涨多少这款产品就能赚多少的。
对于购买挂钩黄金理财产品的投资者来说，除了对国际金价的走势有一定了解，看清理财产品说明书的细节也十分重要。
对于金价未来的走势，谁都不可能准确地预测到。所以在选择产品时，投资者可以关注产品的设计结构来规避风险。
产品说明书中最重要的部分就是获得收益的条件。投资者应该仔细看清楚在哪些情况下自己的投资会取得最高收益，尽可能选择获得最高收益的区间设计较宽泛的产品。
大部分挂钩黄金的理财产品都是设定了最低收益，属于保本浮动型产品。但有些产品是不保本的，如果出现亏损的话损失是非常大的。所以，投资者还需要根据自己的风险承受能力选择保本或部分保本的结构型产品。
面对今年复杂的经济政策形式，投资者该如何打理手中的财富，调整目前的资产配置，专家建议应主要从以下两个方面着手。
1、买银行理财产品，优选中长期高收益产品。去年最火的当属银行理财产品，不少新推出的产品销售火爆，还没到申购结束日就提前售罄。由于理财产品的期限愈发灵活，选择类型多样，收益十分可观，再加上去年股市的持续低迷，因此成为不少市民的首选。随着央行连续下调存款准备金，今年产品收益率将逐步下降，在资金流动性条件允许的情况下，应该选择期限更长的理财产品，以锁定较高的预期收益水平。
2、短期资金不能闲置，购买开放式产品提高收益。
对于短期闲置的资金，可以选择银行的超短期开放式理财产品，如华夏银行（600015）的“增盈天天理财”系列理财产品。该款理财产品每个工作日可申购、赎回，赎回资金实时到账，预期年化收益率为2.6%—2.8%，最高收益是活期利息的5.6倍。
由于目前国际发达经济体经济状况均不乐观前，且黄金市场经历了一段时期的整理之后，将再次挑战前期高点，许多国际机构投资者已经重新进入黄金市场，国内普通投资者可通过银行代理黄金交易及购买实物黄金参与黄金市场。